Lexikon der Aktien Risiken

Insgesamt 22 Begriffe zu Aktien Risiken, geordnet nach vier Risikoarten. Jeder Eintrag führt zu einer ausführlichen Definition mit Erklärung, Beispiel und Abgrenzung.

Marktrisiken

Risiken, die aus Schwankungen und Entwicklungen des Marktes selbst entstehen.

Volatilität: Maß für die Stärke und Häufigkeit von Kursschwankungen einer Aktie.
Marktrisiko: Das Risiko von Verlusten durch allgemeine Marktbewegungen, die viele Wertpapiere gleichzeitig betreffen.
Systematisches Risiko: Der nicht durch Streuung abbaubare Teil des Marktrisikos.
Unsystematisches Risiko: Der auf einzelne Werte oder Unternehmen bezogene Risikoanteil, der durch Streuung verringert werden kann.
Maximum Drawdown: Größter prozentualer Kursrückgang von einem Hoch bis zum folgenden Tief innerhalb eines Zeitraums.
Value at Risk: Statistische Kennzahl für den größtmöglichen Verlust innerhalb einer bestimmten Wahrscheinlichkeit und Zeitspanne.
Inflationsrisiko: Das Risiko, dass die Kaufkraft des eingesetzten Kapitals durch steigende Preise verloren geht.
Währungsrisiko: Das Risiko von Verlusten durch veränderte Wechselkurse bei Werten in fremder Währung.
Zinsänderungsrisiko: Das Risiko, dass sich Kurse verschieben, weil sich das Zinsniveau am Markt ändert.

Kreditrisiken

Risiken, die mit der Zahlungsfähigkeit und Bonität von Herausgebern oder Konzentrationen zusammenhängen.

Bonitätsrisiko: Das Risiko, dass ein Herausgeber seinen Zahlungsverpflichtungen nicht nachkommen kann.
Verlustrisiko: Die grundsätzliche Möglichkeit, mit einer Aktie Geld zu verlieren.
Konzentrationsrisiko: Das Risiko, das entsteht, wenn ein Engagement stark auf wenige Werte oder Bereiche konzentriert ist.
Länderrisiko: Das Risiko, das aus politischen oder wirtschaftlichen Entwicklungen eines bestimmten Landes entsteht.

Operative Risiken

Risiken aus Handelbarkeit, Informationen, Abwicklung und nicht-finanziellen Entwicklungen.

Liquiditätsrisiko: Das Risiko, eine Aktie nicht oder nur mit Abschlägen verkaufen zu können.
Informationsrisiko: Das Risiko, dass Entscheidungen auf unvollständigen, falschen oder veralteten Informationen beruhen.
Transaktionsrisiko: Das Risiko von Nachteilen durch die Abwicklung einzelner Vorgänge wie Orderausführung oder Systemfehler.
Nachhaltigkeitsrisiko: Das Risiko, dass Umwelt-, Sozial- oder Governance-Faktoren den Wert eines Unternehmens beeinflussen.

Verhaltensrisiken

Risiken und Konzepte, die mit dem Verhalten, der Einstellung und der Einordnung durch die Anlegerin oder den Anleger zusammenhängen.

Emotionalität beim Investieren: Die Gefahr, dass Gefühle wie Angst oder Gier zu unüberlegten Entscheidungen führen.
Diversifikation: Die Streuung eines Engagements über mehrere Werte zur Verringerung einzelner Risiken.
Beta-Faktor: Kennzahl dafür, wie stark eine Aktie im Schnitt auf Marktbewegungen reagiert.
Korrelation: Maß dafür, wie synchron sich zwei Wertpapiere bewegen.
Risikoklassen: Einteilung von Wertpapieren in Risikostufen zur besseren Einordnung.